Mango emite deuda por primera vez en su historia: 200 millones en pagarés en el Marf

Mango emite deuda por primera vez. La compañía de distribución de moda ultima el lanzamiento de su primer programa de pagarés en el Mercado Alternativa de Renta Fija (Marf). El importe del programa autorizado por el Marf es de 200 millones de euros, según ha explicado el organismo en un comunicado.

El programa se ha registrado a través de la sociedad operativa del grupo, Punto Fa, y permitirá a la empresa financiarse en durante los próximos doce meses. Los títulos serán exclusivamente colocados entre inversores profesionales, tendrán un valor nominal unitario de 100.000 euros y vencimientos de hasta 24 meses.

Mango plantea esta emisión como una diversificación de sus fuentes de financiación de circulante a precios más económicos, subraya la compañía. La previsión inicial es tener un saldo vivo de entre 25 millones y 30 millones de euros.

“Con este primer paso en los mercados de capitales, Mango continúa con el proceso de profesionalización y modernización de la compañía”, ha apuntado Toni Ruiz, director general de la empresa.

Mango refinanció una deuda de 500 millones de euros a finales del año pasado

“Además de obtener un ahorro en el coste financiero, nos permite avanzar en la desintermediación bancaria y en la diversificación de fuentes financieras”, prosigue el ejecutivo.

En los dos últimos años, Mango ha reducido a la mitad su deuda financiera neta, que ha pasado de 617 millones de euros en 2016 a 315 millones de euros en 2018. Además, en diciembre de 2018 la compañía firmó un acuerdo de refinanciación hasta 2023 por valor de 600 millones de euros, que incluye un tramo de circulante de cien millones que la empresa aún no ha utilizado.

Banco Sabadell y Banco Santander han participado en la primera emisión de pagarés de Mango como entidades colaboradoras. Asimismo, Banco Sabadell es el asesor registrado de Mango en el Marf y Banco Santander actuará como agente de pagos de la empresa. J&A Garrigues es el asesor legal.